血性青年周致斌，与戏班台柱子丹凤在万年台上飞刀定情。却不想父亲周文轩也倾慕上了丹凤的豪气与侠义。国民政府派来的新任县长的一纸禁烟令，将两河口卷入了争夺烟道的血雨腥风。周致斌与镇长之子张济邦、两河孤儿黄登宝结为兄弟，誓死保卫两河口。三人为救丹凤，几次勇闯匪窝，却被烟道大土匪金刚钻活捉。阴差阳错间，黄登宝投奔金刚钻码头，成为了他手下的一名得力悍将。张济邦遭恶人陷害，被开明的县长马玉之暗地

里送到了省城的军校去读书。而周致斌则为救丹凤，被金刚钻打成瘸子。丹凤为保周致斌不死，只得答应金刚钻嫁给周文轩做填房。一场浩大的婚宴后，一对昔日的恋人，成了二娘和继子……

周文轩在官匪勾结中被害丧命，使得周致斌和丹凤遭到世人的诬蔑和唾弃。丹凤谨记周文轩死前的遗愿，用“二娘”的身份撑起了整个周家。周致斌受不了昔日的周家在两河口落到今天的田地，只得自己离开了两河口，去省城投靠参加军校的张济邦。将父亲死的罪责归到自己身上的周致斌在金刚钻的引诱下，沾染上了烟土。因无钱支付烟馆的开销，被人毒打一顿送回两河口。得势的小人李耀武借机将周致斌五花大绑上万年台，让他当着全镇人的面，成为了“一条狗”。丹凤用周家的房契和全部家当换回了周致斌的一条命，自己却抱着周家祖宗的牌位住进了破旧的茅草屋。周致斌好不容易来到省城的军校，得到的却是济邦和县长的女儿马菊花因是共产党已被枪毙的消息……姜维淑将落魄成乞丐的周致斌救回到丹凤的茅草屋内，看着眼前的一切，周致斌终于醒悟了自己肩上对周家和二娘的责任。决心血债血偿的周致斌为了给父亲报仇而大开杀戒。丹凤不忍看周致斌被世道变成恶魔，用母爱的温情帮助他戒掉大烟，又让他娶下怀有济邦骨肉的姜家小姐

姜维淑，想让他重回家的温暖。黄登宝因金刚钻杀死了自己的妻子徐二小姐而耿耿于怀。借周致斌与姜维淑大喜的婚宴，周致斌与黄登宝新仇旧账一起算，联手杀死了金刚钻。维淑因自己被蒙在骨里，而对未来的生活充满了担忧。周致斌终于坐上了两河口镇镇长的宝座，黄登宝也顺理成章的成为了烟道上最大的匪首……

共产党禁烟剿匪的消息传入两河口，黄登宝在幕后大鳄林四爷的举荐下离开两河口参加了黄埔军校。周致斌发现了儿子周维的身世之谜，因为丹凤和维淑隐瞒了自己而大发雷霆。丹凤明白周维和自己是横在周致斌与维淑之间的两道鸿沟，她决定悄悄抱走周维，让周致斌和维淑从此过上幸福的生活。在维淑的坚持下，丹凤最终一个人离开了周家。周致斌感怀“二娘”的一片苦心，只得认下周维，和维淑过上了平淡宁静的日子。 张济邦在谷毅团长和马菊花的帮助下进步神速，当上了解放军的连长。当“已死”的济邦成为解放军连长，而登宝成为国民党反动派的特派员，两人带领各自的队伍重回两河口时，周致斌茫然失措。隐居山林多年的丹凤得到两河口不安定的消息，带着义子水牛重回周府。愚昧的周致斌担心张济邦的“起死回生”会夺走维淑和周维，共产党的“共产共妻”会让自己重新变得一无所有。所以周致斌拒绝和共产党合作，坚决不肯打开两河口让解放军进驻。黄登宝在林四爷的指示下利用周致斌对张济邦的担忧从中挑拨离间，使周致斌与张济邦渐行渐远。张济邦为了解开周致斌的心结，

与暗恋自己多年已经产生革命情谊的马菊花结婚。

在得知自己寻找多年的亲人就是登宝的情况下，丹凤明辨是非，认准了只有解放军才能还世人一片晴天。在丹凤与济邦的支持和帮助下，周致斌最终完成了人性的转变，站到了正义的一方。向着黑暗越走越远无法自拔的黄登宝，不惜用丹凤和维淑的生命来要挟周致斌与张济邦。危难关头，丹凤拉响了身上的引线，炸开了解放军通往两河口的道路，用自己最宝贵的生命唱出了最后的挽歌。经历了人生起伏、人性跌宕、爱恨情仇的周致斌，最终选择和张济邦、姜维淑、周维等一起迎来了新中国的胜利。